定存5万元就能获得Labubu盲盒？银行擦边揽储被叫停

泡泡玛特旗下IP Labubu热度持续飙升(biāoshēng)，近期掀起抢购狂潮，多地出现“一盒难求”的盛况(shèngkuàng)。有银行近日发布定存5万元就能获得Labubu盲盒(mánghé)的活动，此事引发议论，不过据媒体报道(méitǐbàodào)，此类营销活动已经被叫停。

近日，西安(xīān)、石家庄、武汉等地的平安银行部分分行，推出了存5万元定期至少3个(gè)月、6个月起存即可赠送Labubu盲盒的营销活动，银行的最新揽储活动吸引了大量潮玩爱好者关注。活动规则为纯新客户能参与，办理一张(yīzhāng)储蓄卡(chǔxùkǎ)并存入5万元以上，定期6个月起步(qǐbù)，可获得(huòdé)Labubu1.0或2.0系列盲盒；若再加办一张信用卡，可直接获得Labubu3.0系列盲盒。

银行在(zài)开户、存款等业务环节赠送Labubu，一定程度上满足了客户需求，有助于吸引更多客户来办理业务。银行业内人士透露，5月和6月是银行存款(yínhángcúnkuǎn)到期(dàoqī)比较集中的时间。今年银行存款利率再度走低，银行存款的压力比往年更大(gèngdà)，迫使(pòshǐ)银行不得不使出各种奇招吸引储户。

在社交平台上，深圳、北京、天津、杭州等多地均有人发帖，希望本地银行可以存款附赠LABUBU。有网友调侃表示(biǎoshì)“一代人有一代人的(de)鸡蛋要领”，Labubu就是当代年轻人(niánqīngrén)的“鸡蛋”。

不过，该活动开展不到半个月，就被爆出(bàochū)近期长三角地区(dìqū)金融监管部门(jiānguǎnbùmén)重申禁令，明确禁止银行通过赠送实物礼品或与互联网平台合作等方式吸收存款(cúnkuǎn)，要求银行立即停售违规产品，并在2025年底前完成存量业务清理。

金融行业凡事看合规(héguī)。2018年发布的《关于完善商业银行(yínháng)存款偏离度管理有关事项的通知》明确规定，不得通过返还现金或有价证券、赠送实物等不正当手段吸收存款。近年来，监管部门更是多次重申禁止贴息、加强MPA（宏观审慎评估体系）考核、督促(dūcù)银行优化存款结构以摆脱季末冲(chōng)规模(guīmó)的现象。多家银行触及监管红线，违规揽储有被罚(fá)先例。

尽管监管部门已明确禁止变相高息揽储的行为，但对于实物(shíwù)营销这一方式的合规性边界，仍存在诸多争议。比如Labubu这一类银行营销活动，表面(biǎomiàn)上并未直接突破利率的上限规定(guīdìng)，但如果将所赠送的礼品价值进行折算后(hòu)，与提高了存款利率无异。

记者算了笔账，若按照参加(jiā)该(gāi)活动的最低标准，存5万元(wànyuán)、3个月的定期产品，1%的存款利率可让客户获得125元利息。Labubu盲盒的官方售价在159元左右，按此计算，银行(yínháng)实际(shíjì)支付(zhīfù)给用户的存款成本（Labubu售价加存款利息）为284元，相当于3个月5万存款的年化利率约为2.27%，高于当前银行普遍在1%至1.5%的3个月定存利率。Labubu在二手(èrshǒu)平台上价格溢价不少，因此实际获得的收益更高。

人民银行在《2024年(nián)第三季度中国货币政策执行报告》中提到，由于商业银行“内卷”严重，出现了贷款(dàikuǎn)利率“下行快”、存款利率“降不动”的情况，导致存贷款利率与政策利率偏离度较大，进而影响(yǐngxiǎng)调控效果、制约货币政策空间。正因此，业内人士普遍担忧，当部分银行通过Labubu等稀缺潮玩吸引储户时，其他银行将被迫跟进推出更高价值(jiàzhí)礼品，形成“礼品竞赛(jìngsài)”，不仅抬高了全行业揽储成本，甚至会在一定程度上破坏(pòhuài)基于服务质量(fúwùzhìliàng)的良性竞争机制。

“银行应通过更优质的(de)产品和更完善的服务来吸引客户、留住客户。”招联首席研究员董希淼(dǒngxīmiǎo)举例说，例如银行应在代发工资业务、高效(gāoxiào)便捷的结算网络以及优质资管产品等方面发力(fālì)，而非米面粮油、贴息券等，通过赠送礼品等方式吸收存款，还会增加银行非利息支出，推高(tuīgāo)隐形负债成本，不利于减缓银行息差缩窄的压力。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏(lóufēipéng)建议，在(zài)发展存款业务上，银行可通过做好支付结算、代理金融等沉淀业务，扩大存款来源。

“银行应摒弃规模情结和速度情结，不追求(zhuīqiú)简单的规模增长和市场份额，既要保持存款业务稳定增长，更要将负债(fùzhài)成本控制在合理范围之内。”董希淼认为，尤其是中小银行要加快(jiākuài)转变经营理念，克服路径依赖，不可盲目追求存款规模扩张，而是要加强资产负债管理(guǎnlǐ)，压降负债成本，努力保持发展(fāzhǎn)的稳健性和服务实体经济的可持续性。

来源：北京日报(běijīngrìbào)客户端